企业投资内部控制使用指引

第十二条企业在进行资金投放时，应根据投资目标和规划，合理安排资金投放结构，科学确定投资项目，拟定投资方案，并重点关注投资项目的收益和风险。为突出主业并降低风险，企业应谨慎从事股票投资或衍生金融产品等高风险投资。此外，境外投资还需考虑政治、经济、法律、市场等因素的影响。

并购方式下的投资，企业应严格控制并购风险，重点关注并购对象的隐性债务、承诺事项、可持续发展能力、员工状况以及与本企业治理层及管理层的关联关系，合理确定支付对价，确保实现并购目标。

第十三条企业应加强对投资方案的可行性研究，重点对投资目标、规模、方式、资金来源、风险与收益等进行客观评价。为确保投资决策的科学性，企业可委托具备相应资质的专业机构进行可行性研究，提供独立的可行性研究报告。

第十四条企业应按照规定的权限和程序对投资项目进行决策审批，重点审查投资方案是否可行、投资项目是否符合国家产业政策及相关法律法规的规定，是否符合企业投资战略目标和规划、是否具有相应的资金能力、投入资金能否按时收回、预期收益能否实现，以及投资和并购风险是否可控等。对于重大投资项目，还应按照规定的权限和程序实行集体决策或联签制度。投资方案如需经有关管理部门批准的，应履行相应的报批程序。如发生重大变更，应重新进行可行性研究并履行相应审批程序。

第十五条企业应与被投资方签订投资合同或协议，明确出资时间、金额、方式、双方权利义务和违约责任等内容，经审批后才可履行投资合同或协议。同时，企业应指定专门机构或人员对投资项目进行跟踪管理，定期组织投资效益分析，关注被投资方的财务状况、经营成果、现金流量以及投资合同履行情况。

第十六条企业应对投资项目建立会计系统控制，根据对被投资方的影响程度，合理确定投资会计政策，详细记录投资对象、金额、持股比例、期限、收益等事项，并妥善保管投资合同或协议、出资证明等资料。当被投资方出现财务状况恶化、市价当期大幅下跌等情形时，应合理计提减值准备、确认减值损失。

第十七条企业应加强投资收回和处置环节的控制，对投资收回、转让、核销等决策和审批程序作出明确规定。对于到期本金回收应予以重视，转让应由相关机构或人员合理确定转让价格，核销应取得不能收回投资的法律文书和相关证明文件。对于无法收回的投资，应建立责任追究制度。如需对投资进行回收或处置，应严格按照规定的程序进行。

总之，企业应全面加强对投资活动的内部控制和管理，确保投资的合理性和合规性，降低投资风险，实现投资收益的最大化。以上内容仅供参考，建议咨询专业人士以获取更多信息。